Enero de 1783, en el puerto de Portsmouth. La fragata de Su Majestad Phalarope recibe ordenes de acudir en apoyo de la debilitada flota del Caribe. Bolitho es su nuevo comandante. A primera vista la Phalarope es todo lo que puede desear un joven capitan, pero en realidad se trata de un buque caido en desgracia, la plana mayor de la flota lo considera un buque maldito y no confia en el. Entre sus oficiales reina la codicia y la ambicion, mientras que entre la marineria corren rumores de insubordinacion.